00:00:00:

00:00:02: Und nun Strategien, Taktiken und Marktideen von einem Wikifolio-Trader.

00:00:07: Mein Name ist Rainer Waldhauser.

00:00:08: Ich bin Finanzmentor und Privatinvestor, würde ich mal sagen.

00:00:13: Ich verwahlte hauptsächlich mein eigenes Geldhaber, aber natürlich nebenbei auch noch ein Wikifolio.

00:00:18: Und das heißt Börsentitanen.

00:00:20: Du wirst mich ja dann nochmal genauer drauf ansprechen.

00:00:23: Und Börsen-Titanen, das folgt eigentlich eine ganz einfachen Idee, nämlich ich investiere in Unternehmen, die langfristig bereits bewiesen haben, dass ihr Geschäftsmodell funktioniert.

00:00:34: Firmen, die echte Wettbewerbsvorteile bieten, also einen echten Burggraben, um sich herum haben und die über Jahre hinweg beständig Werte schaffen, Dividenden auszahlen und es soll zu einem gewissen Markt Stabilität und auch Marktmacht besitzen.

00:00:49: Ich kaufe eigentlich keine Aktien, sondern ich beteilige mich an Unternehmen mit einer langfristigen Perspektive und es soll eigentlich jeder Investor machen.

00:00:56: Aus der Börseratestüte grüßt Peter Heinrich.

00:00:59: Eine Frage an den Titanen.

00:01:02: zu einem Titanen.

00:01:04: Was hältst du von den Google-Zahlen, also Alphabet natürlich?

00:01:08: Ja, Alphabet ist im Moment der Renner unter diesen ganzen KI-Aktien, hat ja sowieso schon, ich habe ja Alphabet auch im Wikifolio.

00:01:18: Aber Alphabet hat ja über lange Zeit schon bewiesen, dass sie unheimlich stark sind in dem Bereich, dass sie die führende Position im Prinzip einnehmen, eine Alleinstellungsmerkmale besetzen, das so schnell eigentlich keiner erreichen kann.

00:01:33: Und hat ja im Sprachgebrauch Eingezug gehalten.

00:01:36: Also du schaust ja nicht mehr im Internet, sondern du guckest und mittlerweile hat Alphabet ja auch erkannt, dass KI ein Baustein sein kann.

00:01:45: Und mit Gemini hat man ja auch der richtiges Flaggschiff mittlerweile am Start.

00:01:49: Ja, und immer mehr Switchen von JetGPT zu Gemini rüber.

00:01:55: Ja, du hast uns mehr Aktien mitgebracht, also lass uns gleich beim Thema KI bleiben.

00:01:59: Also Amazon heute Nacht gab's Zahlen, zweihundert Milliarden für KI, Aktie fällt nach den Zahlen, minus acht Prozent.

00:02:06: Es geht eigentlich um nichts anderes als den Rann um die KI-Krone, oder?

00:02:11: Platz eins zu sein, ganz oben damit zu spielen zwischen Google, Amazon und Co.

00:02:15: Ja, also ich habe mir das heute früh auch angeschaut und wir haben ja das nicht geplant, aber dass sie jetzt gestern aktuell die Zahlen kommen, das war natürlich jetzt eine göttliche Fügung, dass wir heute auch über Amazon sprechen.

00:02:26: Und Andy Chessie hat ja angekündigt, die Zweihundert Milliarden zu investieren.

00:02:31: Und das hast du ja schon gesagt.

00:02:34: Und ja, also ich glaube, dass das notwendig ist, weil es natürlich Die Schnellen werden die Sieger sein.

00:02:41: am Ende und er hat ganz wörtlich gesagt, und das zitiere ich noch einmal, aufgrund der starken Nachfrage nach unseren bestehenden Angeboten und wegweisenden Möglichkeiten im Bereich VKI Chips, Robotik und Satelliten in der niedrigen Erdumlaufbahn, planen wir im Jahr zwanzig, sechsundzwanzig rund zweihundert Milliarden Dollar an Investitionsausgaben für den gesamten Amazon Konzern und erwarten eine lange eine starke langfristige Rendite auf das investierte Kapital.

00:03:10: Das heißt, dass er langfristig ist, das für mich total nachvollziehbar, total logisch und total auch gut für einen langfristig denkenden Investor, für jemand, der natürlich im Trading unterwegs ist und schnell rein und schnell rausgeht, ist das eine Nachricht, die vielleicht gar nicht so gut ankommt und der Markt hat es ja gezeigt.

00:03:29: Gestern minus, glaube ich, elf Prozent in der ersten Reaktion.

00:03:32: Heute schwächt sich das schon ein kleines Bisschen wieder ab, aber letztendlich sag ich mal, ist das Dividende-Zeit der Amazon sowieso nicht aus.

00:03:39: Das heißt also, was will Amazon mit den ganzen Geld machen?

00:03:42: Also, das haben sie ja schon immer gemacht, in die Infrastruktur investiert, in die Zukunft investiert.

00:03:47: Und das ist ja für mich als Investor das Beste, was ein Konzern machen kann.

00:03:50: Wenn ich natürlich sage, ich will unbedingt Dividende haben, dann habe ich natürlich eine andere Strategie, aber jemand, der von den Zuwächsen quasi partizipieren will, von den Kurssteigerungen, der freut sich über solche Meldungen.

00:04:03: Ja, und es ist ja nicht nur KI, es ist ja auch Satelliten und es geht ja noch weiter.

00:04:08: Anders scheint jetzt irgendwie Apple zu agieren.

00:04:11: Die wollen ja dann nicht anscheinend so intensiv mitmachen, verdienen ohne Ende Geld am iPhone, lehnen sich so ein bisschen zurück und suchen sich dann den Sieger der KI-Schlacht aus und machen mit dem eine Kooperation.

00:04:26: So könnte man das interpretieren, oder?

00:04:27: Ja, es ist für mich ziemlich schlau.

00:04:30: würde ich mal sagen, weil Apple auf der anderen Seite sitzt natürlich auf einem riesen Cashberg, die hätten eigentlich das Geld, um da selber zu agieren.

00:04:38: Aber ich denke, die sind da sehr zurückgehalten in der Sichtweise einfach abwarten wollen, wie sich das Ganze entwickelt, um dann zum richtigen Moment auch zuzuschlagen.

00:04:47: Also ich würde sagen, Apple ist mehr so ein, im Depot keine Wachstumsrakete mehr, steigt natürlich auch immer noch schön beständig, aber es ist eher so ein hoch profitabler Stabilitätsanker für mich.

00:04:59: Soll man eigentlich gar nicht glauben, weil es ja eine Technologiefirma ist, wo man eigentlich andere Erwartungen vielleicht hat.

00:05:04: Aber durch das angesprochene iPhone-Sitzeln, das läuft wie geschnitten Brot, hat es ein Sechzehprozent Zuwachs, Umsatzrekord im iPhone-Bereich, China läuft auch wieder besser.

00:05:15: Also mittlerweile ist der Anteil in China bei iPhones bzw.

00:05:20: Apple-Händis zwanzig Prozent und das ist sehr ordentlich, würde ich sagen.

00:05:26: LVMH Hermes und Co.

00:05:29: Machtkampf in China.

00:05:30: Wer bleibt übrig?

00:05:32: Die LVMH-Aktie zwischen Luxusboom und Konjunktursorgen.

00:05:37: Wie robust ist denn so ein Weltmarktführer wirklich?

00:05:40: Ja, also früher hat man gesagt, Luxus geht immer.

00:05:43: Und ich bin nach wie vor total überzeugt von Louis Vuitton oder von LVMH.

00:05:48: Es ist ja ein Konglomerat, das aus vielen verschiedenen einzelnen Firmen besteht.

00:05:54: Und auch LVMH hat vor kurzem die Jahreszahlen für Jahrzehnte und Jahrzehnte veröffentlicht.

00:06:00: Und das Ergebnis war tatsächlich zweigeteilt.

00:06:03: Also auf der einen Seite hat man die Umsatzerwartungen im vierten Quartal übertroffen, was eigentlich zeigt, dass der Konzern auch wieder auf dem richtigen Weg ist und auch wieder dritt fasst.

00:06:13: Auf der anderen Seite ist der Umsatz unter Gewinn im Vergleich zu Jahrzehnten trotzdem immer noch rückläufig gewesen.

00:06:19: Also der Umsatz ist so um fünf Prozent zurückgegangen.

00:06:22: Der Netto gewinnt sogar um dreizehn Prozent.

00:06:25: Aber so haben wir trotzdem organisch einen Wachstum im Schlussquartal.

00:06:29: Denke ich, dass die Zeichen der Zeit wieder ein bisschen nach oben stehen.

00:06:32: Und mein Luxus trifft, also du hast ja gesehen, die Konsumaktien sind also ziemlich schlecht gelaufen die letzte Zeit.

00:06:39: Und die Luxuskonzerne haben da immer ein bisschen eine Ausnahmesituation gehabt.

00:06:44: Weil jemand, der viel Geld hat, ist jetzt einmal der überlegt nicht, ob er sich eine neue Handtasche kauft oder ein teures Shirt oder wie auch immer einen teuren Schmuck oder sonstiges.

00:06:53: Und die Luxuskonzerne verstehen das halt sehr gut, auch die Preise anzuheben, sogar über der Inflationsrate teilweise, weil es einfach das Produkt dann noch begehrlicher macht.

00:07:03: Ja, die reichen zücken dann die Kreditkarte.

00:07:06: Das sieht man auch bei Mastercarder, wo die ganz reichen wahrscheinlich eine andere Farbe haben.

00:07:11: Ja Mastercard, meldet Rekordzahlen für im Jahr für den Jahr für den Jahr für den Jahr für den Jahr.

00:07:15: umsatz netto plus sechzehn Prozent ist auch ein Dauerläufer.

00:07:19: Ja definitiv.

00:07:20: Also man kann es eigentlich gleich setzen mit Visa.

00:07:22: Visa spielt in der gleichen Liga.

00:07:25: Das ist immer so eine Entscheidung, die im Millimeter Bereich liegt, ob man in Mastercard oder in Visa investiert.

00:07:31: Also in Wikifolie habe ich jetzt Mastercard drin.

00:07:34: Privat habe ich im Depot Visa.

00:07:36: Aber ich glaube, da kannst du im Prinzip blind zulangen.

00:07:39: Entweder das eine oder das andere ist fast im Nuancen gleich immer auch in der Performance und von daher gesehen jeder, der irgendwas einkauft, der zahlt heute mit einer Karte.

00:07:51: Zu großen Teilen werden einfach Karten eingesetzt und der Mastercard vergibt jetzt keine Kredite.

00:07:56: Also es ist nicht selber da dazwischen, sondern verwickeln im Prinzip nur den Zahlungsverkehr ab und tragen dementsprechend auch kein Ausfallrisiko.

00:08:05: Aber verdienen tun sie natürlich bei jeder Kartenzahlung und das ist natürlich für den Investor total spannend, weil man ein fast risikoloses Geschäft hat.

00:08:13: Ja,

00:08:13: Provision gibt's immer.

00:08:16: Novo Nordisk, jetzt wird's spannend und nachher besprechen wir noch Eli Lilly und zwischendrin vielleicht noch Him and Hers.

00:08:22: Also Novo Nordisk gestern, minus zehn Prozent, Mittwoch minus zwanzig Prozent.

00:08:27: zuerst schlechte Zahlen, Preis, Druck, politische Eingriffe der USA waren so die Argumente.

00:08:34: Und plötzlich kamen den Konkurrent Himmend Hörs, die machen es für hundert Dollar günstiger, diese Abnehmpille.

00:08:39: Schon spannend?

00:08:41: Ja, also Novonordisk hat natürlich jetzt ein bisschen das Problem, dass sie einem vorhandenen Zug hinterherlaufen müssen, obwohl sie eigentlich vorher als Lokomotivführer vorne drin gesessen sind.

00:08:51: Und wir sehen da echt gerade ein bisschen Stimmungsumschwung.

00:08:54: Die Aktie steht ja schon länger in der Kritik und deswegen habe ich mich auch mit Gifolio jetzt dazu entschlossen.

00:09:00: Also ich glaube, jetzt trotzdem man nur noch das klangfristig gesehen, weil es immer noch der Markt für den Diabetes-Bereich ist.

00:09:06: Aber wie die Zukunft ausschaut, könnte es sein, dass man trotzdem mehr Konkurrenz zu fürchten bekommt, als man eigentlich vorgedacht hat.

00:09:15: Und wir haben wieder einen schwächeren Ausblick, auch für die kommenden Jahre, war jetzt auch erst kürzlich, dass der neue CEO, es gab ja dann Wechsel letztes Jahr, und der neue heißt Mike Duster, das ist ein österreichischer Manager.

00:09:30: Der ist schon drei Jahre in Geschäft, also auch bei Novo Nordisk.

00:09:34: Und der versucht natürlich jetzt alles umzukrempeln, soweit es irgendwie möglich ist und hat jetzt das Problem, dass er natürlich jetzt das, was versäumt worden ist, die ganzen letzten Jahre, die Marktstellung ein bissel zu stärken und auch das richtige Pferd zu setzen, das muss er jetzt aufholen.

00:09:50: Ich denke, dass die Kurse, die jetzt da sind, extrem negativ sind.

00:09:55: Der Konzern ist mehr wert, als die Kurse jetzt im Moment aussagen.

00:09:59: Und es braucht jetzt einfach etwas Ruhe und ein, zwei Jahre Zeit, um sich wieder aufs richtige Pferd zu schwingen, sozusagen.

00:10:07: Es gab auch da unten eine Umsetzung, eine Gewinnwarnung.

00:10:10: Bis zu dreizehn Prozent soll das für sechsundzwanzig jetzt sinken.

00:10:14: Und ich denke, dass man halt auch viel Negatives jetzt eingepreist hat, weil man sagt so, wir gehen jetzt überhaupt kein Risiko mehr ein, wir wollen den Markt positiv überraschen.

00:10:22: Und das KGV ist aktuell bei zwölf, zwei bei NOVO.

00:10:27: Historisch gesehen, auf die letzten zehn Jahre war das doppelt so hoch, bei knapp twenty-fünf.

00:10:32: Und das zeigt, wie günstig die AC im Moment ist.

00:10:35: Auch die Dividendenrentite spricht eine deutliche Sprache, vier Komma zwei Prozent ist historisch sehr hoch für den Konzern, weil die Kurse natürlich auch immer entsprechend hoch waren.

00:10:43: Und wenn wir gerade dann noch den Spenck machen auf Eli Lilly, da hast du Dividendenrentite von null Komma sechs Prozent.

00:10:50: Das ist spannend, weil gefühlt, würde ich sagen, Vergleich zu Novo Nordisk scheint ja Eli Lilly ja so wieder sichere Hafen in diesem Segment auszusehen.

00:10:59: Bei Novo Norddisk hast du ja schon spannend ausgeführt, wer die Aktie hat, du lässt sie drin, okay, wer sie noch nicht hat und antizyklisch agieren möchte, der kann jetzt zugreifen, oder?

00:11:09: Ja, also wer langfristig denkt, ja würde ich sagen, sieht jetzt auf jeden Fall Einstiegskurse.

00:11:14: Wir sind jetzt schadetechnisch auch an einem Punkt angelangt, wo es einen decken Widerstand gibt, wo ich mir denke eigentlich, Der Kurs schon wieder drehen, aber du weißt ja, an der Börse ist alles möglich.

00:11:26: Und ich sage jetzt mal, wer investieren möchte in Novo Nordisk ist nach wie vor ein gutes Investment meiner Meinung nach.

00:11:34: Aber man sollte vielleicht in Troschen reingehen und nicht alles gleich auf einmal investieren.

00:11:39: Ja, nochmal ein Abschlusssatz von dir zu Eli Lilly.

00:11:42: Ja, zu Eli Lilly.

00:11:43: Aktuell der stärkste Spieler im Markt, würde ich sagen.

00:11:46: Also hat Novo Nordisk natürlich ein bisschen ausgestochen.

00:11:50: Medikamente oder die Abnehmthematiken, die Produkte, die wachsen extrem, die man neumisch.

00:11:56: Das heißt, der Markt ist eigentlich intakt.

00:11:59: Und die verstehen es halt einfach, den Markt besser zu spielen.

00:12:02: Aber die Aktie ist natürlich jetzt gerade auch sehr teuer, ist fast ein bissel überhaupt.

00:12:07: Wenn wir jetzt das KGV alleine anschauen, das liegt bei forty-fünf.

00:12:11: Und im Senioresschnitt war es bei thirty-six.

00:12:14: Also wenn du jetzt noch mal Nord ist, vergleichst mit dem KGV von zwölf.

00:12:18: dann siehst du ja auch so jetzt mal, wo die Fantasie im Moment zu Hause ist.

00:12:22: Es kann natürlich schon sein, dass die Aktie auch weiterläuft und dass die auch gut weiterläuft, aber ich denke, man muss auch ein bisschen da vorsichtig sein und vielleicht nicht so viel Fantasie da reinstecken, so sagen so, die Aktie kann sie jetzt in zwei Jahren wieder verdoppeln.

00:12:37: Da muss halt viel auch sonst noch passieren.

00:12:39: Wir haben auch Trump, der den Gesundheitsmarkt ein bisschen regulieren möchte und solche Dinge, das muss man alles ein bisschen auch überhalten.

00:12:46: Reiner Waldhauser, Money Mindset, der Börsen-Titan mit seinen Börst-Titanen.

00:12:53: Einer, danke dir.

00:12:54: Ich danke dir, vielen Dank für das Gespräch.